Estratégias de trading
Estratégias com Price Action não se resumem apenas a padrões de preço como Pin Bars ou Inside Bars. Descubra o que realmente compõe uma estratégia de alta probabilidade.
A maioria das estratégias de trading com Price Action gira em torno de padrões de preço como Pin Bar, Inside Bar e Engulfing Pattern. Por isso, muitos traders acabam associando estratégias de Price Action exclusivamente a esses padrões. No entanto, a verdade é que os padrões de preço representam apenas uma parte dessas estratégias.
Vamos tomar o padrão Pin Bar como exemplo.
Uma estratégia de trading com Pin Bar precisa definir as condições ideais de mercado para o padrão, as regras de entrada e o método de saída. Comprar e vender toda formação de Pin Bar sem um plano de ação detalhado é uma receita para o fracasso.
A principal mensagem é que as estratégias de trading com Price Action vão além dos padrões de preço.
No mínimo, uma estratégia baseada em Price Action deve responder às seguintes perguntas:
- Como determinamos o viés de mercado?
- Como é o nosso setup de trading? Ou seja, como e quando entramos no mercado?
- Como saímos da operação?
Este artigo irá explorar cada uma dessas questões para entender o que torna as estratégias de Price Action realmente eficazes.
Viés de Mercado – Contexto do Price Action
Viés de mercado refere-se à tendência do mercado de se mover em uma direção específica, seja para cima ou para baixo. Também pode ser chamado de tendência de mercado ou contexto do Price Action.
O viés de mercado é o que nos proporciona vantagem. Ele exerce uma influência significativa no sucesso das nossas operações — muito mais do que qualquer padrão de preço isolado.
Exemplos de Viés de Mercado
Para ilustrar esse ponto, vamos observar como diferentes padrões se comportam dentro de um determinado contexto de mercado.
Os três gráficos abaixo mostram o mesmo conjunto de barras de preço.
Destacamos os padrões ID/NR4 no gráfico abaixo.
Também observamos como os Pin Bars se comportaram neste mercado.
Este último gráfico destaca os padrões de reversão de dois candles.
A maioria dos sinais teve bom desempenho nos três padrões analisados, a maioria dos padrões de compra teve bom resultado.
O último gráfico (que mostra as reversões de dois candles) é extremamente revelador.
Traders mais seletivos buscariam reversões de dois candles com barras fortes em ambas as direções ou com o segundo candle revertendo completamente o primeiro.
No entanto, para o nosso exemplo, não impusemos nenhum critério adicional para “refinar o padrão”.
Simplesmente marcamos as combinações de dois candles com direções opostas (ou seja, um candle de alta seguido por um de baixa, ou vice-versa).
Como se viu, esse padrão simples teve um desempenho excepcional, desde que mantivéssemos uma inclinação altista.
O mérito não está no padrão, mas sim na inclinação do mercado para alta.
A questão aqui é que, uma vez que acertamos a leitura da direção do mercado, quase qualquer padrão pode gerar resultados. É claro que podem ocorrer movimentos falsos (whipsaws), mas eles não são fatais desde que tenhamos um método sensato para controlar o risco da operação.
Com isso em mente, faz mais sentido dedicar nosso tempo para entender a inclinação do mercado, em vez de buscar padrões de preço de forma frenética.
No entanto, isso é mais fácil falar do que fazer.
Selecionamos os exemplos de alta acima olhando para o passado — qualquer pessoa pode fazer isso.
O verdadeiro desafio está em avaliar a inclinação do mercado em tempo real.
Ferramentas e Conceitos para Identificação da Inclinação do Mercado
Em estratégias de trading baseadas em Price Action, é possível utilizar diversas ferramentas simples, porém eficazes, para decifrar a inclinação do mercado.
- Estrutura de Mercado
- Linhas de Tendência
- Suporte e Resistência
- Volume
- Múltiplos Timeframes
#1: Estrutura de Mercado
O mercado nunca se movimenta em linha reta. Em vez disso, ele se move em oscilações semelhantes a ondas, formando máximas e mínimas de swing.
A maioria das estratégias de trading baseadas em Price Action são sensíveis à estrutura de mercado formada por esses pontos de pivô de swing.
- Máximas e mínimas ascendentes indicam movimento para cima. (Como mostrado acima)
- Máximas e mínimas descendentes indicam movimento para baixo.
#2: Linhas de Tendência
Linhas de tendência inclinadas para cima acompanham mercados em alta, enquanto linhas de tendência inclinadas para baixo seguem mercados em baixa.
Embora rompimentos falsos possam oferecer oportunidades de pullback, um rompimento decisivo da linha de tendência sinaliza o início de uma nova tendência oposta.
#3: Áreas de Suporte e Resistência
Em um mercado de alta (bullish), os níveis de suporte tendem a se manter firmes.
Em um mercado de baixa (bearish), as áreas de resistência costumam manter o mercado pressionado para baixo.
Ao observar como o mercado reage a áreas significativas de suporte e resistência, podemos ter uma ideia do viés real do mercado.
#4: Volume
Muitas estratégias de Price Action incluem a análise de volume.
Uma das melhores formas de utilizar o volume é observar os picos de volume. Você pode aprender mais sobre esse conceito neste artigo.
O gráfico abaixo mostra como os picos de volume ajudam a definir uma área de Resistência eficaz
#5: Múltiplos Timeframes
Outro método poderoso para identificar o viés do mercado envolve aplicar as técnicas mencionadas acima em timeframes mais altos.
Por exemplo, você pode analisar a linha de tendência no gráfico diário para entender o viés do mercado. Em seguida, seguir esse viés ao encontrar setups durante a sessão intraday.
Essa mesma abordagem se aplica a outras ferramentas, como a estrutura de mercado e as áreas de suporte e resistência.
Integre para obter os melhores resultados.
Ao implementar estratégias de Price Action, integre essas ferramentas para determinar em qual direção o mercado tem maior probabilidade de seguir. Esse é o primeiro passo em qualquer abordagem baseada em Price Action.
Uma abordagem integrativa faz sentido, já que essas ferramentas não são mutuamente exclusivas.
Por exemplo, uma linha de tendência é uma forma de suporte e resistência; e a análise da estrutura de mercado frequentemente leva ao traçado de linhas de tendência confiáveis.
A importância do viés de mercado também ajuda a explicar o crescimento das estratégias de trading macro global e de seguimento de tendência. A primeira utiliza dados fundamentais, enquanto a segunda emprega métodos técnicos. Mas ambas se concentram em se alinhar ao viés do mercado, dando menos ênfase ao momento exato das entradas.
Setup de Trading com Price Action
Um setup de trading é um conjunto específico de condições de mercado que queremos observar antes de considerar uma entrada.
O ponto de partida geralmente é um padrão de preço dentro das estratégias de Price Action.
Exemplos de padrões de preço de curto prazo incluem o inside bar, barra de reversão ou padrões de candlestick como Engulfing ou Estrela da Manhã (Morning Star). Alguns setups de Price Action se concentram em padrões gráficos de longo prazo, como Ombro-Cabeça-Ombro (OCO) e Topo Duplo (Double Top).
Mas não acabamos de afirmar que o viés de mercado nos oferece uma vantagem operacional? Então, por que não podemos simplesmente identificar esse viés e entrar direto no mercado?
Por que precisamos de um setup de trading?
Em teoria, podemos simplesmente abrir uma posição assim que estivermos confiantes sobre o viés do mercado. Quando mudarmos nosso viés, saímos da operação e talvez até invertamos a posição.
No entanto, esse estilo de trading exige capital elevado.
Isso porque a variação adversa de preço entre o momento da entrada e o momento em que percebemos que o viés mudou pode ser significativa.
Como os traders de varejo não possuem grandes recursos financeiros, precisamos controlar o risco arriscando pequenas quantias em cada operação.
Isso nos leva ao propósito de um setup de trading: o controle de risco.
Ao sincronizar nossas entradas com um setup, conseguimos definir com precisão um ponto de Stop Loss.
Isso é especialmente verdadeiro para setups de Price Action que apresentam um ponto de stop natural e lógico. Esse ponto geralmente é o mais baixo de um padrão de alta ou o mais alto de um padrão de baixa.
Stop baseado no padrão
O gráfico abaixo mostra o nível natural de Stop Loss de um padrão de alta.
Plano de Saída da Operação
Existem várias formas de encerrar uma operação. Porém, sempre há dois cenários que devemos planejar: sair quando estamos errados e sair quando estamos certos.
Como discutido anteriormente, quando o mercado se move contra nós, o nosso Stop Loss depende do padrão de entrada utilizado.
Quando o mercado segue na direção esperada, precisamos definir alvos sensatos.
Aqui estão dois métodos padrão baseados em preço:
- Suporte e Resistência
- Movimento Projetado (Measured Move)
Suporte/Resistência
Os níveis de suporte e resistência oferecem pontos lógicos para encerrar uma operação.
- Para uma posição de compra (long), o nível de resistência mais próximo é o alvo de maior probabilidade.
- Para uma posição de venda (short), o nível de suporte mais próximo é o alvo de maior probabilidade.
Se mirarmos em níveis mais distantes do preço atual, precisamos aceitar uma menor chance de o mercado atingir nosso alvo. Além disso, é esperado que ocorram alguns pullbacks ao longo do caminho.
Como traders, esse é o tipo de compromisso que precisamos gerenciar para extrair uma expectativa positiva nas operações.
Movimento Projetado
Os níveis de suporte e resistência são projetados com base em características históricas de preço.
Se o mercado estiver explorando novas áreas, movendo-se para faixas de preço que não foram visitadas recentemente, talvez não encontremos níveis práticos de suporte e resistência.
Nesses casos, o conceito de movimento projetado (measured move) se torna uma ferramenta valiosa para estimar alvos.
O movimento projetado utiliza o comprimento de um impulso anterior e o projeta pela mesma medida.
É uma aplicação específica da extensão de Fibonacci, usando 100% como base para a projeção. Utilizar uma porcentagem menor resulta em alvos mais conservadores.
Para melhores resultados, baseie sua projeção em uma onda de impulso sólida e bem definida.
Criando Suas Estratégias de Trading com Price Action
No fim das contas, operar no mercado se resume a encontrar um método que se adapte às suas habilidades e ao seu perfil emocional.
Por isso, em vez de seguir cegamente as estratégias de Price Action de outros traders, seja criterioso. Aprenda com eles aquilo que faz sentido para você.
- Primeiro, concentre-se em escolher métodos e conhecimentos que respondam às três perguntas fundamentais que envolvem estratégias de Price Action.
- Depois, combine esses elementos para criar estratégias completas que funcionem exclusivamente para você.
- Por fim, avance com cautela e gerencie seus riscos.
Lembre-se: estratégias de Price Action vão muito além de simples padrões de preço.
Conheça o TradingView
Descubra o poder da análise gráfica com TradingView. Uma das plataformas mais completas e intuitivas para traders de todos os níveis. Com ferramentas avançadas de Price Action, Volume Profile, Tape Reading, e muito mais, o TradingView oferece tudo o que você precisa para tomar decisões com confiança.
Comece agora e leve sua leitura de mercado a outro nível.
Acesse AQUI
